ÄÜÖ gehen seit Delphi 1 ohne Probleme.
Dem ist eigentlich nichts hinzuzufügen. Also wäre es gut wenn Du ein wenig mehr schreiben würdest, vor allem woher der Text kommt den Du ausgeben willst, welche Windows-Version etc.
Übrigens, auch D7 kann Umlaute ohne daß man irgendwelche Unicodehampeleien durchführt.
Gruß
K-H