ok - meine Antwort war nicht ganz richtig, da self in diesem Fall die Form zurückliefert,
da es ja eine Methode der Form und nicht der Komponente ist
Also, nimm self und caste das nach TLabel.
(sender as TLabel).Color := clRed;
innerhalb der OnMouseOver Methode.
Sorry
Höflichkeitshalber vorher mit
if sender is TLabel then
überprüfen.